看清跨境物流行業(yè)增長的本質和底層邏輯！-ESG跨境

在分析行業(yè)機遇之前，需要理性地看待經濟趨勢、產業(yè)周期、商流變化、政經局勢等，只有看清行業(yè)增長的本質和底層邏輯以及外部變量，才能合理布局。

第一，新冠疫情帶來全球經濟衰退，主流發(fā)達國家基本都處于通脹狀態(tài)，物流成本高企、商品價格處于高位、民眾可支配收入減少。全球走出通脹需要一定的時間。

國際貨幣基金組織（IMF）在最新發(fā)布的《全球經濟展望報告》（WEO）中將2022年全球經濟增速預期下調0.5個百分點至4.4%，并全面調降了各大主要經濟體今年的增速預期。

IMF還預計全球通脹將比去年10月預估時持續(xù)的時間更久，到2023年才會消退。不過，不同于其他經濟體，美國勞動力市場可能出現(xiàn)緊縮情況，由此導致的工資上漲或傳導到物價上。美國經濟增速預期下調1.2個百分點。

第二，從商流以及流量的變化，去看待物流接下來的走向。

在過去10年中，跨境電商野蠻增長的本質主要是依靠流量的紅利周期。所有電商平臺以及區(qū)域性市場的興起，本質上是源于原有線上流量的階段性增長帶來消費和訂單量的增長，從而帶動物流公司的貨量提升。隨后，疫情的催化作用將行業(yè)的增長進一步推向高峰。

如今，整體流量已經階段性見頂，且流量分層明顯。例如，以前跨境電商賣家只需要在谷歌、Facebook等主流社交媒體平臺或者搜索引擎上進行引流；而如今隨著年輕一代逐漸成為消費主體，消費者更加注重個人IP、內容營銷、網紅營銷等，線上流量出現(xiàn)分層化和去中心化的趨勢，跨境電商的營銷模式也隨之發(fā)生了變化。

同時，跨境電商正在由流量紅利向供應鏈深耕細作與品牌化方向升級，賣家正在面臨“舊模式逐步出清，新模式尚在探索”的階段。

前幾天，看到了一篇文章題為《坂田跨境電商神話破滅》，主要內容是講一批主要依靠鋪貨模式起家的坂田跨境大賣家，在2021年后半年-2022年前半年，都遭遇了流量大幅下滑、訂單量下降、以及企業(yè)裁員的情況。

其實，這篇文章本質上反應的是過去依靠單純流量紅利、依靠人頭鋪貨模式的行業(yè)粗放式野蠻增長的時代結束，行業(yè)開始要求從業(yè)者對供應鏈、對產品需要有更好的把控力度，跨境電商的品牌化時代即將到來，更多有品牌意識、研發(fā)能力、生產供應鏈協(xié)同能力的賣家和品牌商將進入主賽道，而主流電商平臺也會將資源更多地傾向于這類賣家。

第三，疫情加速了全球供應鏈的重構，線上線下一體化的全渠道新零售趨凸顯。

尤其是在歐美國家，疫情期間線上平臺的訂單量猛增，使得很多線下零售巨頭，也開始加快了布局線上零售的步伐，沃爾瑪在過去疫情兩年期間的增長甚至反超eBay，線上線下相融合的全渠道跨境新零售時代已經到來。

以國內的京東到家、美團等為例，將線上訂單和線下商超的供應鏈進行有機結合，提高商品配送的效率以及商品流轉的速度性和靈活性，并且依靠大數(shù)據分析，可以提前將貨物備在離消費者更近的倉庫或門店，從而實現(xiàn)更好的購物體驗以及更低的配送成本。

歐美許多國家也正在出現(xiàn)類似于這樣的線上與線下相融合的全渠道供應鏈解決方案，對于跨境物流企業(yè)來說，不能僅僅只是盯著從中國發(fā)往海外的出口訂單的物流服務，更應該看到跨境電商的全球化屬性，考慮如何構建本土化服務能力服務更多國外品牌。

第四，全球政經格局不斷演變，供應鏈布局的邏輯發(fā)生變化。

回顧過去兩年，新冠疫情、俄烏沖突加劇全球能源危機、疫情期間全球供應鏈的中斷等問題，使得每個國家都開始意識到供應鏈安全、能源安全的重要性，這將會直接導致在未來幾年，每個國家都會基于本國安全的考慮，去進行一些基礎供應鏈設施的布局，因此，未來所有的供應鏈生產不可能還會一直集中在中國或者東南亞地區(qū)。

另外，4月26日召開的中央財經委員會第十一次會議強調，全面加強基礎設施建設，構建現(xiàn)代化基礎設施體系。其中有一個非常關鍵的信息是，穩(wěn)步建設支線機場和專業(yè)性貨運樞紐機場，重點加密中西部地區(qū)和邊境地區(qū)機場。

其實中西部和邊境地區(qū)人口比較稀少，在這樣的地區(qū)建設基礎設施，從經濟效益角度來看肯定是不理想的，所以，還是更多的從國家安全的角度去考慮，例如，當發(fā)生一些緊急突發(fā)事件，國家需要迅速調動人員、物資時，完善且堅實的基礎設施顯得尤為重要。

因此，未來企業(yè)在海外國家進行供應鏈、產業(yè)鏈以及物流基礎設施布局時，不僅是站在成本和效率最優(yōu)的層面去進行市場化的考量，還要綜合考慮國家安全、供應鏈安全等維度的相關政策以及監(jiān)管措施可能帶來的外部影響。

目前中國亟需出現(xiàn)至少一家具有全球網絡、可以比肩類似于DHL、FedEx等國際物流巨頭的跨境物流企業(yè)，從而更好地服務中國企業(yè)出海以及國家物流安全。企業(yè)的發(fā)展是以行業(yè)紅利、時代機遇、國家運勢等外部環(huán)境作為先決條件。

只有時代的企業(yè)，看清行業(yè)增長的本質和底層邏輯，進退之間，方能豁達從容。

END

作者：王永強 Steven Wang

公眾號：跨境電商物流百曉生

關鍵詞：供應鏈物流,電子商務,流量,進出口,跨境電商,跨境物流,行業(yè)

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